羅素3000指數定義

什麼是羅素3000指數？

羅素3000指數是由富時羅素維持的市值加權股票指數，提供對整個美國股票市場的風險敞口。該指數追蹤3，000隻美國最大交易股票的表現，約佔所有在美國註冊的股本證券的97%。

羅素3000指數是各種金融產品的基石，包括大盤羅素1000指數和小盤羅素2000指數。羅素3000指數中最大的1，000隻股票構成羅素1000指數，而羅素2000指數是最小的2，000個成分股的子集。

羅素3000指數衡量了最大的3，000家美國公司的表現，這些公司約佔可投資美國股票市場的97%。羅素3000指數的構建旨在為大盤提供全面，公正和穩定的晴雨錶，並每年進行全面重組，以確保包括新的和不斷增長的股票。

標的指數的很大一部分由金融、非必需消費品、醫療保健和技術領域的證券代表。在過去十年中，科技行業在該指數中的權重穩步上升，因為許多公司已經適應了日益以科技為中心的經濟。最大的控股公司包括蘋果（AAPL），微軟（MSFT），Meta（FB），前身為Facebook和亞馬遜（AMZN）等科技巨頭。

羅素美國指數旨在反映不斷變化的美國股市，年度重組過程對於保持準確的代表性至關重要。當指數重組時，大盤股、中盤股和小盤股之間的斷點被重新定義，以確保捕捉到前一年發生的市場變化。

公司也要接受評估，以確定它們在從價值到增長的投資風格範圍內所處的位置。因此，公司將被添加到羅素3000，2000和1000之間，從中移除或交換。

羅素3000指數的股票每年重組一次，在6月的最後一個星期五。五月是排名月，屆時所有符合條件的美國公司都將排隊形成初步的羅素重組投資組合。目前，所有符合條件的證券均按其當前市值進行排名。這確保了成長或萎縮的公司在整個指數中得到準確的代表。

在任何時候，如果特定證券不再有資格成為會員，則會在下一次計劃的重組中指定替代者。因此，指數中的證券數量將根據公司行為而波動，例如合併，收購或私有化。

從2021年6月4日開始，初步名單已傳達給市場，並於6月11日，18日和25日提供更新。新重組的指數在6月25日收市後生效。預計這種再平衡將推動大公司而不是小型成長型公司的價值，以及技術/醫療保健部門超過其他行業的記錄。

自2019年重組以來，羅素美國指數中最大的五家公司一直保持不變，但此後它們的順序發生了變化。蘋果再次成為該指數中最大的公司，其次是微軟，微軟現在是該指數中僅次於相互交易點的第二大公司。自去年重組以來，十大公司的總市值有所增加。

許多投資者經常錯誤地將購買羅素3000指數視為確保大盤股、中盤股和小盤股多元化組合的一種方式。然而，事實是，大盤股指導了該指數的大部分表現，而其他細分市場的回報卻被忽視了。因此，羅素3000指數的表現通常與標準普爾500指數存在高度相關性，並不能有效地佔領整個股市。

建立多元化投資組合的更有效方法是投資各種類別的多個基金，如國內股票，外國證券和收益工具。