成交量形态透露股价走向
不同形态的成交量揭示了不同的市场发展动态。下面简要阐述这六种常见成交量形态所蕴含的市场意义,以及其预示的股价走向。
巨量:它表示市场交易活跃,市场分歧较大,买入股票和卖出股票的人都很多。有时主力的对倒也会出现欺骗性的巨量。
股价在大幅上涨后出现“巨量”,不论阴阳,往往是见顶信号,此时宜卖出股票;在大幅下跌后出现“巨量”,往往是空头陷阱,此时不宜继续做空。
地量:地量表明买入股票和卖出股票的人都很少,意味着市场交易清淡,人气换散,这一时期往往是长线买家进场的时机。与巨量不同的是,地量具有真实性。
在上涨途中突然出现“地量”,这是正常的回档整理;在上涨后期出现“地量”,往往是买盘不济,股价继续上涨乏力的表现,此时很容易遭到空方的反击,故此时应减磅操作或退出观望。
高量堆:堆量是主力控盘常见的形态之一。在一段时间内“高量堆”接连出现,常常会产生大行情。
国洞量:凹洞量是主力建仓拉升与反复洗盘的结果。该种形态的股票,大多为潜在的黑马。
温和放量:如果股价在低位,温和放量常常是主力建仓的标志;如果在股价有了较大涨幅后,出现“逐渐放量”的迹象,则要密切加以关注,以防接最后一棒。
逐渐缩量:如果股价在低位,逐渐缩量常常是主力洗盘的标志;如果股价在高位,则形成了顶背离,后市下跌居多。
为了更好地理解各形态的成交量揭示的市场动态作进一步分析。
地量在行情清淡的时候出现,见图中标记的A处。在行情清淡的时候,人气换散,交投不活,股价波动幅度较窄,场内套利机会不多,几乎没有任何赚钱效应。持股的不想卖般,持币的不愿买股,于是形成了地量。
这一时期(图示A处)往往是长线买家进场的时机。之后成交量温和放大(图示B处),使股票价格逐步上升。因为主力是有意识的吸纳,在其刻意调控之下股价与成交量都被限制在一个温和变化的水平,其目的是防止引起市场的关注。
温和放量有可能是长线主力试探性建仓行为,之后也许会出现一波上涨行情,但一般还是会走出回调洗盘的走势(图示C处);也有可能是长线主力的试盘动作,根据大盘运行方向确定下一步是打压股价以在更低位置吸筹,还是在大盘行情较好的背景下就此展开一轮拉高吸货的攻势。
地量会在主力震仓洗盘的末期(图示D处)出现。任何主力在坐庄的时候,都不愿意为别的投资者抬轿子,所以在拉升前会反复震仓、清洗获利盘。
在上涨途中的“缩量”(图示F处),常常出现在回档整理时期。一些超强势股,缩量后出现大幅上涨,此时常规的量价分析方法对它已不适用,投资者需另寻参考标准。比如参考5日线,只要5日线不破,就可以一路持股做多。
之后出现高量堆(图示G处).股价震荡强烈,这是不是主力已不想玩了呢?结合A、D两处的地量可知,还没有到出货的时候.后市还会继续走高.需要说明的是.在G处出现了、一形量(凹洞量).此时量增价升,量減价跌,量价关系配合良好,而且股价在急剧缩量回调的低点获得上升通道下轨的支撑,所以这是一个极佳的买入时机。