什么是 10-K？
10-K 是上市公司每年提交的有关其财务业绩的综合报告，是美国证券交易委员会 (SEC)所要求的。该报告比公司的年度报告包含更多的细节，年度报告是在选举公司董事的年度会议之前发送给股东的。
公司需要在 10-K 中记录的一些信息包括其历史、组织结构、财务报表、每股收益、子公司、高管薪酬和任何其他相关数据。
美国证券交易委员会要求该报告让投资者了解公司的财务状况，并让他们在购买或出售公司股票或投资公司债券之前获得足够的信息。
要点
- 10-K 是上市公司每年提交的有关其财务业绩的综合报告。
- 该报告是美国证券交易委员会（SEC）要求的，并且比年度报告详细得多。
- 10-K 中的信息包括公司历史、财务报表、每股收益和任何其他相关数据。
- 10-K 是投资者做出重要投资决策的有用工具。
了解 10-K
由于它们包含的信息的深度和性质， 10-K相当长并且往往很复杂。但投资者需要明白，这是上市公司每年可以发布的最全面、最重要的文件之一。他们从 10-K 收集的信息越多，就越能了解公司。
政府要求公司发布 10-K 表格，以便投资者了解公司的基本信息，以便他们能够做出明智的投资决策。该表格可以更清楚地了解公司所做的一切以及面临的风险类型。
知情投资者都知道，还可以通过 SEC 的 EDGAR 数据库使用公司搜索功能来检索 10-K。
10-K 包括五个不同的部分：
- 商务。这概述了公司的主要业务，包括其产品和服务（即如何赚钱）。
- 危险因素。这些概述了公司面临或未来可能面临的任何及所有风险。风险通常按重要性顺序列出。
- 选定的财务数据。本节详细介绍了公司过去五年的具体财务信息。本节更多地介绍了公司近期业绩的近期观点。
- 管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析。也称为MD&A ，这使公司有机会解释其上一财年的业务成果。在这一部分，公司可以用自己的话讲述自己的故事。
- 财务报表和补充数据。这包括公司经审计的财务报表，包括损益表、资产负债表和现金流量表。本节还包含公司独立审计师出具的证明其审查范围的信函。
10-K 文件还包括公司首席执行官和首席财务官签署的信件。其中，高管们宣誓 10-K 中包含的信息是准确的。在互联网泡沫破灭后发生了几起涉及会计欺诈的引人注目的案件后，这些信件成为了要求。
哪里可以找到 10-K
值得注意的是，10-K 文件是公开信息，可以通过多种来源轻松获得。事实上，绝大多数公司都将它们纳入其网站的投资者关系部分。 10-K 中包含的信息可能很难浏览，但投资者对布局和所包含信息类型越熟悉，识别最重要的细节可能会变得更容易。
10-K 申请截止日期
10-K 的提交截止日期因公司规模而异。根据 SEC 的规定，公众持股量（向公众发行并可交易的股票）达到或超过 7 亿美元的公司必须在其财政年度结束后 60 天内提交 10-K 报表。流通量在 7500 万美元至 7 亿美元之间的公司有 75 天的期限，而流通量低于 7500 万美元的公司有 90 天的期限。
10-Q 和 8-K 表格
除 10-K 之外，SEC 还要求上市公司定期提交 10-Q 和 8-K 表格。
表格 10-Q 必须每季度提交给SEC 。该表格是公司业绩的综合报告，包括有关其财务状况的相关信息。与 10-K 不同，10-Q 中的信息通常未经审计。该公司每年只需提交三次，因为 10-K 是在第四季度提交的。
不过，每当公司宣布必须让股东了解的重大事件时，SEC 都会要求提供 8-K 表格。这些事件可能包括（但不限于）销售、收购、退市、离职和高管选举，以及公司状态或控制权的变化、破产、有关运营、资产的信息和任何其他相关新闻。