许多投资者和活跃交易者使用技术交易指标来帮助识别高概率的交易进入和退出点。大多数交易平台都提供数百种指标；因此，很容易使用过多的指标或使用效率低下。本文将解释如何选择多个指标、如何避免信息过载以及如何优化指标以最有效地利用这些技术分析工具。
使用多个指标
- 指标类型：技术指标是基于交易工具过去和当前的价格或交易量活动的数学计算。技术分析师利用这些信息来评估历史表现并预测未来价格。指标不具体提供任何买入和卖出信号；交易者必须解释信号以确定符合他或她自己独特交易风格的交易进入点和退出点。存在多种不同类型的指标，包括解释趋势、动量、波动性和交易量的指标。
- 避免冗余：“多重共线性”是一个统计术语，指的是同一信息的多次计数。这是技术分析中的一个常见问题，当相同类型的指标应用于一张图表时就会出现这种问题。结果会产生可能产生误导的冗余信号。一些交易者故意应用同一类型的多个指标，希望找到预期价格走势的确认。然而，实际上，多重共线性可能会使其他变量显得不那么重要，并且难以准确评估市场状况。
图1。
- 使用互补指标：为了避免与多重共线性相关的问题，交易者应该选择能够很好地配合或相互补充的指标，而不会提供多余的结果。这可以通过将不同类型的指标应用于图表来实现。交易者可以使用一种动量指标和一种趋势指标；例如，随机震荡指标（动量指标）和平均方向指数（ADX）（趋势指标）。图 1 显示了应用这两个指标的图表。请注意指标如何提供不同的信息。由于每种方法都对市场状况提供了不同的解释，因此一种方法可以用来确认另一种方法。
保持交易图表干净
- 保持图表干净：由于交易者的图表平台是他或她进入市场的门户，因此图表增强而不是阻碍交易者的市场分析非常重要。易于阅读的图表和工作区（整个屏幕，包括图表、新闻提要、订单输入窗口等）可以提高交易者的态势感知，使交易者能够快速解读和响应市场活动。大多数交易平台都允许对图表颜色和设计进行很大程度的定制，从背景颜色和移动平均线的样式和颜色到图表上出现的文字的大小、颜色和字体。设置干净且具有视觉吸引力的图表和工作区可以帮助交易者有效地使用指标。
- 信息过载：当今许多交易者使用多个显示器来显示多个图表和订单输入窗口。即使使用六台显示器，将每一平方英寸的屏幕空间都投入到技术指标上，也不应该被认为是绿灯。当交易者试图解释大量数据而导致所有数据基本上丢失时，就会发生信息过载。有些人将此称为分析瘫痪；如果提供太多信息，交易者可能无法做出回应。避免信息过载的一种方法是从工作空间中消除任何无关的指示符。如果你不使用它，就丢掉它——这将有助于减少混乱。交易者还可以查看图表以确认他们没有受到多重共线性的影响；如果同一图表上存在多个相同类型的指标，则可以删除一个或多个指标。
- 组织技巧：创建一个仅使用相关分析工具的组织良好的工作空间是一个过程。交易者使用的技术指标的波动可能会不时发生变化，具体取决于市场状况、所采用的策略和交易风格。
图 2.
另一方面，图表一旦以用户友好的方式设置就可以保存。每次关闭和重新打开交易平台时，无需重新格式化图表（有关说明，请参阅交易平台的帮助部分）。可以更改交易代码以及任何技术指标，而不会破坏工作区的配色方案和布局。图 2 展示了一个组织良好的工作空间。创建易于阅读的图表和工作区的注意事项包括：
- 颜色：颜色应该易于查看并提供足够的对比度，以便可以轻松查看所有数据。此外，一种背景颜色可用于订单输入图表（用于交易输入和退出的图表），而不同的背景颜色可用于同一交易品种的所有其他图表。如果正在交易多个交易品种，则可以为每个交易品种使用不同的背景颜色，以便更容易隔离数据。
- 布局：拥有多个显示器有助于创建易于使用的工作区。一台显示器可用于订单输入，而另一台可用于显示价格图表。如果在多个图表上使用相同的指标，最好将相似的指标放置在每个图表上的相同位置，并使用相同的颜色。这使得在单独的图表上查找和解释市场活动变得更加容易。
- 大小和字体：粗体和清晰的字体让交易者可以更轻松地阅读数字和文字。与颜色和布局一样，字体样式也是一种偏好，交易者可以尝试不同的样式和大小，以找到创造最视觉上令人愉悦的结果的组合。一旦找到舒适的字体，就可以在所有图表上使用相同样式和大小的字体以提供连续性。
优化指标
- 用户定义的输入变量：由每个交易者决定使用哪些技术指标以及如何最好地使用这些指标。最常用的指标，例如移动平均线和振荡指标，只需更改输入值（即修改指标行为的用户定义变量）即可实现自定义元素。可以更改回顾期或计算中使用的价格数据类型等变量，为指标提供截然不同的值并指出不同的市场状况。图 3 显示了可以调整以改变指标行为的输入变量类型的示例。
图 3.
- 优化：当今许多先进的交易平台允许交易者进行优化研究，以确定产生最佳性能的输入。交易者可以输入指定输入的范围，例如移动平均长度，平台将执行计算以找到产生最有利结果的输入。多变量优化同时分析两个或多个输入，以确定哪些变量组合可以产生最佳结果。优化是制定定义交易进入、退出和资金管理规则的客观策略的重要一步。
- 过度优化：虽然优化研究可以帮助交易者确定最有利可图的输入，但过度优化可能会造成一种情况：理论结果看起来很棒，但实际交易结果将受到影响，因为系统已被调整为仅在特定的历史数据集上表现良好。尽管超出了本文的范围，但执行优化研究的交易者应小心，通过理解和利用适当的回溯测试和前向测试技术作为整体策略开发过程的一部分来避免过度优化。
归纳总结
值得注意的是，技术分析处理的是概率而不是确定性。没有任何指标组合能够 100% 准确地预测市场走势。虽然过多的指标或错误使用指标可能会模糊交易者对市场的看法，但仔细有效地使用技术指标的交易者可以更准确地确定高概率的交易设置，从而增加他们在市场中成功的几率。