优势投资者的七项修炼：向投资顾问购买服务
至此，你已经能够很好地建构投资组合。你领悟资产配置和制订综合投资计划的重要性。你熟谙情绪会妨碍做出正确决策。如果你掌握了这些要领，但不知道你能否控制情绪，不知道如何或何时能够自主管理你的投资组合？承认这一事实并不丢脸。如果是这样，寻求一位有经验的投资顾问的帮助就非常有必要。承认自己并不知晓一切，是成为更好的投资者和决策者的第一步。你需要确定，在你做决策之前，希望从投资顾问或投资经理那得到什么？
将你生活中的重要事项外包并不丢脸。生病时，你去看医生，需要法律意见时，你会找一个有名望的律师。家里水管破裂时，你会请一个水管工。这些都是完全理性的行为，因为你听从专家的意见。你将投资决策外包给投资顾问时，实际上是外包你的时间、知识和情绪。遗憾的是，我列出的上述专业领域：医生、律师和水管工，都比成为投资顾问需要更多的认证和训练。在财务规划方面有各种合法认证，如注册理财规划师（CFP）、投资组合管理方面的注册金融分析师（CFA），要获得这些认证，需要在该行业有一定的从业经验，参加综合知识考试及后续培训。最重要的是，投资顾问持有注册理财规划师、注册金融分析师资质表明他们致力于学习投资技能，这总是一个好现象。但是，肯定会有些持有专业资质却不提供最佳建议的人，也有一些人没能聘请到有能力提供好建议的投资顾问。不仅是找到一位持牌专业人士那么简单。因此，在你建立最重要的委托代理关系时，你需要搞清楚一些事情。
当要聘请一位值得信赖的投资顾问时，要明白的第一件事是，最初你会被遇到的最为自信、最有把握的那类人所吸引。在一项实验中，投资者倾向于喜欢那些做出绝对的、过于自信预测的投资顾问，而不是那些更为稳健的投资顾问。这些委托人评判投资顾问，不是依据投资流程或投资理念，而是他们的自信程度。人们倾向于假设自信等于正确，这简直是大错特错。投资顾问对完成不可能任务的高度自信，蒙蔽了委托人并获得其信任1。相信投资流程固然没有错，但当投资流程完全基于对未来的预测，而不是提供合理、长期的建议时，就成为问题了。没有人总是对的，市场已经使那些最聪明但缺乏足够敬畏的投资者折戟沉沙了。投资者被确定性所吸引，犹如小贩被金钱所诱惑。持有规模很大的投资组合不是坏事，但也会引来骗子。你的钱越多，你就越有利可图。在克里斯·法利（ Chris Farley）主演的经典电影《乌龙兄弟》（ TommyBoy）中，法利扮演的汤米卡拉汉试图向一名潜在客户解释，自家的汽车配件商店提供的包装盒上无质保字样的优质汽车配件，和另一名竞争对手提供的包装盒上贴有质保字样，但质量不如卡拉汉家的汽车配件之间的差别。
汤米：让我们分析一下这个问题，泰德。为什么有人要在包装盒贴上质保字样？嗯，这非常有趣。
泰德·尼尔森（顾客）：继续说，我在听。
汤米：我是这么看的，泰德。有人在包装盒上贴上花哨的保证字样，是想让你感到踏实和舒适。
泰德·尼尔森：是的，这让人感觉不错。
汤米：当然是这样。为什么不呢？你梦想晚上把那小盒子放在枕头下面，会有女神走出来并停留一刻钟，对吗，泰德？泰德·尼尔森：你想要说什么？
汤米：我想说的是，你怎么知道这位女神不是个瘾君子？嗯，我们不买它。它溜进你家一次，那就完了。你知道接下来会发生的事，梳妆台上的钱丢了，家里的一切都乱套了。我见过上百次了。
泰德·尼尔森：但他们为什么要在包装盒贴上质保字样呢？汤米：因为他们知道卖给你的是一个有质保字样的破玩意儿。就是这样，不是吗？嘿，如果你想让我把一个垃圾装在盒子里并标上质保字样，我也会。我有空闲时间。但现在，为你的客户着想，为你的家人着想，你应该考虑从我这里购买优质的产品。任何时候投资顾问向你提供保证时，请想想《乌龙兄弟》中的比喻。某些人愿意提供100%的保证，因为他们想让你内心感到踏实和舒适“当然，你每年能挣20%，而没有下跌风险，只要你把辛辛苦苦挣来的养命钱都交给我。”但这种承诺没有任何价值。投资顾问能向你提供的最有价值的东西是：为成功实现你的目标提供较高的可能性。投资顾问的首要工作是设定合理的预期，但你作为客户也要回应，并设立你对他们能为你做什么的合理预期。你不能期望他们创造奇迹。个好的投资顾问应该能够为你做很多事情，但不包括投资业绩保证。