喬治·索羅斯多年來做出了許多令人印象深刻的投資和交易。他是金融界最著名的投資者之一，因在全球經濟規模上進行大規模貨幣押注而聞名。據信，他在做空英鎊的交易中一天就賺了 10 億美元。
索羅斯二戰期間住在匈牙利，後來移居英國，就讀於倫敦經濟學院，後來搬到紐約市。最終，他成立了索羅斯基金管理公司，其中包括著名的對沖基金量子基金。到 2011 年索羅斯將他的對沖基金轉變爲家族理財室時，他已經創造了 40 多年來平均年化回報率 20% 的收益。以下是他最大的三筆外匯交易。
關鍵點
- 喬治·索羅斯是一位著名的對沖基金經理，通過管理量子基金多年來獲得了豐厚的回報。
- 全球貨幣交易中最大的獲利案例之一是喬治·索羅斯於 1991 年做空英鎊的鉅額賭注。
- 這位對沖基金經理在1997年初亞洲金融危機爆發前也通過做空泰銖獲得了鉅額利潤。
- 近期，索羅斯做空日元，同時押注日本股票，獲取豐厚利潤。
押注英鎊下跌
索羅斯做空英鎊的賭注被稱爲有史以來最偉大的貨幣交易之一。英國於 1991 年加入了歐洲匯率機制 (ERM)，當時正值高通脹和低利率時期。作爲該協議的一部分，英國承諾將英鎊與德國馬克的匯率保持在一定範圍內，爲了使兩種貨幣保持在這個範圍內，英國被迫不斷提高利率以吸引買家購買其貨幣。索羅斯意識到英鎊兌德國馬克被高估，並開始做空英鎊。
1992 年夏天，索羅斯開始做空英鎊。據他的同事說，他在整個夏天的大部分時間裏都持有 15 億美元的空頭頭寸。英國政府通過不斷提高利率來捍衛英鎊。政府很快意識到，它將花費大量資金來捍衛英鎊。德國官員也公開表示，歐洲匯率機制內部的重新調整可能會在 9 月中旬實現。
針對德國官員的這些言論，索羅斯決定大幅增加賭注規模。9 月中旬，他的頭寸從 15 億美元增加到 100 億美元。他知道英國政府難以維持貨幣穩定。要麼英鎊保持相對穩定，索羅斯和他的投資者會損失一點錢，要麼他們的賭注會得到回報。因此，這是一筆低風險、高機會的交易。
1992 年 9 月 16 日晚，英國政府被迫放棄 ERM，開始允許本國貨幣自由浮動。第二天，英鎊兌德國馬克下跌 15%，兌美元下跌 25%。據估計，索羅斯在這筆交易中獲利約 10 億美元。
做空泰銖
據稱，在1997年亞洲金融危機期間，索羅斯還大舉做空泰銖。據估計，他拿出120億美元投資組合中的10億美元押注泰銖將暴跌，而最終，泰國央行已經無法支撐本幣並抵禦賣空者的攻擊，泰銖暴跌成爲了現實。
馬來西亞總理後來指責索羅斯攻擊東南亞貨幣，還對這位對沖基金經理發表了許多反猶太言論。索羅斯後來澄清說，他在 1997 年初，也就是危機爆發前幾個月，就賣空了這些亞洲貨幣。索羅斯說：“通過 1997 年 1 月賣空泰銖，我的投資公司管理的量子基金向市場發出了一個信號，即泰銖可能被高估了。”
做空日元
近期，索羅斯在 2013 年和 2014 年又大舉押注日元貶值。這些押注再次爲索羅斯帶來了約 10 億美元的收益。索羅斯知道，日本首相安倍晉三正在實施大規模貨幣寬鬆政策，以刺激日本停滯不前的經濟。這些經濟政策被稱爲“安倍經濟學” 。
寬鬆政策導致日元貶值。與此同時，索羅斯持有日本股市日經指數的多頭頭寸。在索羅斯押注期間，日元貶值約 17%，而日本股市上漲約 28%，最終遭到拋售。2013 年，索羅斯家族投資基金管理着超過 240 億美元的資金，全年回報率約爲 24%。
進入 2018 年，索羅斯管理的資產達到 270 億美元，並在 Liberty Broadband 和 Caesars Entertainment 進行了大規模投資，同時還持有 2018 年美國三冠王得主 Justify 15% 的股份。