誰執行公認會計准則？
執行和制定公認會計准則(GAAP) 的責任由兩個組織承擔：財務會計準則委員會(FASB) 和證券交易委員會(SEC)。
根據證券法，SEC 有權制定和執行會計準則，而 FASB 作爲 SEC 授權的獨立非政府機構，只能制定標準。它通過會計準則編纂來實現這一點。
要點
- 執行和制定公認會計准則 (GAAP) 的責任由兩個組織承擔：財務會計準則委員會 (FASB) 和證券交易委員會 (SEC)。
- 美國證券交易委員會有權制定和執行會計準則。
- FASB 可以通過會計準則編纂來制定標準。
- 公認會計原則不是法律，儘管違反公認會計原則可能會產生代價高昂的後果。
- 美國證券交易委員會對違反公認會計准則的行爲處以鉅額罰款，其中包括最近發生的幾起著名案件，例如赫茲和孟山都公司的案件。
瞭解 GAAP 執行情況
公認會計原則不是法律，儘管違反公認會計原則可能會產生代價高昂的後果。錯誤和遺漏可能會影響公司對貸方、投資者和其他依賴財務報表準確瞭解公司財務狀況的各方的信譽。 SEC 對不遵守 GAAP 的公司並不抱有好感。 2019 年，赫茲 ( HTZ ) 因報告不符合 GAAP 的項目而被罰款 1600 萬美元。
2016 年，美國證券交易委員會 (SEC) 對孟山都公司處以 8000 萬美元的罰款，原因是孟山都公司未能根據 GAAP 規則準確反映回扣成本。它還懲罰了那些通過強調非公認會計原則財務指標而“沒有給予與可比公認會計原則財務指標同等或更大的重視”來誇大其收益報表的公司。
FASB 於 1973 年成立，肩負着制定財務和報告準則的任務。1959 年至 1973 年間，這項工作屬於美國註冊會計師協會(AICPA) 下屬的會計原則委員會，但隨着美國證券交易委員會更積極地參與制定會計準則，特別是在其與董事會意見不一致的有爭議問題上。 AICPA 下設的會計程序委員會負責制定 1939 年至 1959 年間的會計準則。
多達三分之二的中型和大型私營公司選擇不編制 GAAP 財務報表。
公認會計准則和私營公司
雖然私營公司不需要遵循公認會計原則，但他們可以選擇這樣做，特別是如果他們希望獲得貸款或其他融資，並且如果他們有長期計劃向私募股權公司尋求資金並將公司制度化以做好準備公開上市。人們相信，公認會計原則（GAAP）財務報表已被貸方和投資者廣泛理解。
然而，研究表明，多達三分之二的中型和大型私營公司選擇不編制 GAAP 財務報表。私營公司有公認會計准則之外的替代方案。 AICPA 爲中小型企業設計了一個會計框架。此外，FASB 還設立了私人公司理事會作爲 GAAP 內的替代框架。