什麼是關聯交易？
關聯交易是指由既存的業務關係或共同利益參與的兩方之間的交易或安排。公司經常與他們熟悉或有共同利益的各方尋求商業交易。
儘管關聯交易本身是合法的，但它們可能會產生利益衝突或導致其他非法情況。上市公司必須披露這些交易。
關鍵點
- 關聯交易是具有既往業務關係的兩方之間的安排。
- 一些（但不是全部）關聯方交易具有與生俱來的潛在利益衝突，因此監管機構對其進行仔細審查。
- 未經檢查，濫用關聯方交易可能會導致所有相關方的欺詐和財務損失。
- 美國監管機構確保關聯交易沒有衝突，不會對股東價值或公司利潤產生負面影響。
瞭解關聯交易
公司與已有關係的人員和組織開展業務的情況並不少見。這種業務活動稱爲關聯交易。最常見的關聯方類型是業務關聯公司、股東團體、子公司和少數股權公司。關聯方交易可以包括銷售、租賃、服務協議和貸款協議。
如上所述，這些類型的交易不一定是非法的。但是，由於他們對招聘業務的親密夥伴表現出有利的待遇，因此可能會導致利益衝突，從而給商業環境蒙上陰影。考慮一家聘請大股東的業務來翻新其辦公室的公司。在某些情況下，關聯交易必須獲得管理層共識或公司董事會的批准。這些交易也限制了市場競爭。
在美國，證券監管機構幫助確保關聯交易沒有衝突，不會對股東價值或公司利潤產生負面影響。例如，美國證券交易委員會(SEC) 要求所有上市公司在其季度10-Q報告和年度10-K報告中披露與關聯方（例如高管、員工和家庭成員）的所有交易。因此，許多公司制定了合規政策和程序，概述瞭如何記錄和實施關聯方交易。
關聯方交易必須以透明方式報告，以確保所有行爲合法合乎道德且不損害股東價值。
特別注意事項
爲美國的公共和私營公司以及非營利組織制定會計規則的財務會計準則委員會(FASB) 制定了關聯方交易的會計準則。其中一些標準包括對支付競爭力、支付條款、貨幣交易和授權費用的監控。
雖然關聯交易有規則和標準，但往往難以審計。所有者和管理者有責任披露關聯方及其利益，但如果他們爲了個人利益而隱瞞披露，交易可能不會被發現。與關聯方的交易可能被記錄在類似的正常交易中，難以區分。隱藏的交易和未公開的關係可能導致收入不當膨脹，甚至欺詐。
關聯交易示例
安然是一家總部位於休斯頓的美國能源和商品公司。在2001 年臭名昭著的醜聞中，該公司利用與特殊目的實體的關聯交易來幫助掩蓋來自失敗的商業企業和投資的數十億美元債務。關聯方誤導了董事會、審計委員會、員工和公衆。
這些欺詐性關聯方交易導致安然破產、其高管被判入獄、員工和股東的養老金和儲蓄損失，以及安然的審計師 Arthur Andersen 的破產和倒閉，該公司被判犯有聯邦罪行和違反 SEC 的罪行。
這場金融災難導致了 2002 年《薩班斯-奧克斯利法案》的制定，該法案爲美國上市公司董事會、管理層和公共會計師事務所制定了新的和擴大了現有要求，包括限制關聯方交易引起的利益衝突的具體規則.
什麼是關聯方？
關聯方包括母公司、子公司、聯營公司、合資企業，或受關聯方控制或重大影響或管理的公司或實體。
哪些 IFRS 法規涵蓋關聯方？
IFRS 的 IAS 24 涵蓋關聯方。 IAS 24 的目標是確保主體的財務報表包含必要的披露，以提請注意其財務狀況和損益可能受到關聯方的存在以及交易和未償餘額（包括承諾）的影響, 與這樣的聚會。
美國國稅局是否需要了解關聯交易？
是的。美國國稅局 (IRS) 檢查關聯方交易是否存在任何利益衝突。如果發現衝突，國稅局將不允許從交易中獲得任何稅收優惠。特別是，美國國稅局經常審查關聯方之間的財產銷售和關聯方之間的可扣除付款。