什麼是 MSCI 所有國家世界指數？
MSCI 所有國家世界指數 (ACWI) 是一種旨在追蹤廣泛的全球股票市場表現的股票指數。該指數由摩根士丹利資本國際(MSCI) 維護，包含來自 23 個發達國家和 25 個新興市場的近 3,000 家公司的股票。
基金經理使用 MSCI ACWI 作爲資產配置指南和全球股票基金表現的基準。該指數還被用作創建交易所交易基金(ETF) 等投資產品的基礎。
關鍵點
- MSCI ACWI 是一個追蹤 48 個發達和新興市場國家近 3,000 只股票的股票指數。
- MSCI ACWI 指數的成分股總市值超過 70 萬億美元。
- MSCI ACWI 指數被用作全球股票基金的基準和資產配置的指南。
- 個人投資者可以通過複製其表現的 ETF 獲得該指數。
瞭解 MSCI 所有國家世界指數
投資者可以通過多種方式分散他們的投資組合。投資組合經理或投資者可以購買一系列彼此之間相關性較低或負相關的個股。
另一方面，一種成本更低、效率更高的投資方式可能是擁有複製道瓊斯工業平均指數(DJIA) 或標準普爾 500 指數等指數表現的 ETF。對於也想接觸全球股票的投資者來說，MSCI ACWI 指數可能是一個不錯的選擇。
機構投資者，包括管理共同基金和養老基金的投資者，可以使用 MSCI ACWI 作爲衡量其投資組合表現的基準和地域多元化的指南。個人投資者也可以使用 ACWI 作爲基準來比較哪些基金具有最佳的風險調整後回報。
MSCI ACWI 指數與 iShares ACWI ETF
通常，投資者不能直接購買指數，例如 MSCI ACWI，因爲它旨在代表對各個行業、國家和股票持有量的績效和特徵的衡量。
相反，投資者可以購買追蹤或反映指數組成和表現的 ETF。以下是 MSCI ACWI 指數與貝萊德的 iShares MSCI ACWI ETF 之間的比較，包括一些頂級國家、行業和投資組合。
MSCI ACWI 指數國家和行業權重
MSCI ACWI 指數總市值最高的國家是美國（61.31%）、日本（5.54%）、中國（3.62%）、英國（3.6%）和加拿大（2.9%）。以下是截至 2021 年 12 月 31 日每個行業的權重。
- 信息技術：23.58%
- 財務：13.86%
- 非必需消費品：12.4%
- 醫療保健：11.69%
- 工業：9.64%
- 通訊服務：8.58%
- 必需消費品：6.8%
- 材料：4.67%
- 能源：3.4%
- 公用事業：2.7%
- 房地產：2.7%
MSCI ACWI指數頂級控股
以下是截至 2021 年 12 月 31 日在指數中按投資組合權重排列的前十名股票：
- 蘋果公司：4.18%
- 微軟公司：3.42%
- 亞馬遜：2.16%
- 特斯拉：1.27%
- 字母 A：1.24%
- 字母 C：1.19%
- 元平臺 A：1.14%
- 英偉達：1.05%
- 臺積電：0.78%
- 聯合健康集團：0.67%
前十大持股佔該指數權重的 17.10%。
iShares MSCI ACWI ETF
追蹤和投資 MSCI ACWI 指數的 ETF 之一是貝萊德的 iShares MSCI ACWI ETF，截至 2022 年 1 月 25 日，其管理資產(AUM) 接近 175 億美元。
截至 2022 年 1 月 25 日，該 ETF 持有該指數的 2,332 只股票，費用比率爲 0.33%。費用比率代表貝萊德管理該基金的投資者成本。
截至 2022 年 1 月 25 日，iShares ETF 擁有與 MSCI ACWI 指數相同的行業和前十大持股，其投資組合權重幾乎相同。以下是截至 2021 年 12 月 31 日該基金與 MSCI ACWI 指數的表現。
| MSCI ACWI 指數與 iShares MSCI ACWI ETF 表現 | ||
|---|---|---|
| iShares MSCI ACWI ETF | MSCI ACWI 指數 | |
| 一年 | 18.38% | 18.54% |
| 三年 | 20.41% | 20.38% |
| 5年 | 14.55% | 14.40% |
全球股票 MSCI ACWI 的替代方案
尋求在地域上實現投資組合多元化的投資者可以將部分資金投資於追蹤 MSCI ACWI 全盤指數的 ETF，該指數持有來自 23 個發達市場和 25 個新興市場的 15,000 多股股票。這將提供對廣泛全球股票的敞口，但包括更多的中小型股。
值得注意的是，投資者應注意，包含外國股票的指數也可能包含美國股票。因此，如果投資者已經將其投資組合的很大一部分分配給美國股票，他們應該監控他們是否會過度投資於美國股票。請諮詢合格的財務顧問，以確定適合您的投資需求和長期財務目標的最佳資產配置策略。