什麼是 SEC 表格 S-6？
SEC 表格 S-6 是向美國證券交易委員會(SEC) 提交的文件，單位投資信託 (UIT) 使用該表格來註冊他們發行的證券。
單位投資信託是一種投資公司形式，它提供固定的投資組合，通常是股票和債券，作爲在特定時期內向投資者提供的可贖回單位。它旨在爲投資者提供資本增值和/或股息收入。與共同基金不同，UIT 根據其投資組合中持有的投資有一個規定的到期日，當投資組合終止時，投資者將按比例獲得 UIT 淨資產的一部分。
摘要
- SEC 表格 S-6 是登記和發行單位投資信託 (UIT) 股票所需的 SEC 文件。
- UITs 是集合投資，具有規定的到期期限，並通過首次公開募股向投資者發行。
- SEC 表格 S-6 詳細說明了 UIT 投資者需要了解的相關信息，使其在許多方面類似於共同基金的招股說明書。
瞭解 SEC 表格 S-6
SEC 表格 S-6 也稱爲 1933 年證券交易法下的單位投資信託(UIT) 登記聲明。 （表格 N-8B-2 適用於根據 1940 年《投資公司法》註冊的 UIT。）由於單位投資信託向投資者提供固定的投資組合，通常包括特定時期的標準股票和債券，所有證券都必須註冊爲了讓 SEC 對投資和證券市場有一個完整的瞭解。
1933 年的《證券交易法》，通常被稱爲“證券中的真相”法，要求提交這些提供基本事實的登記表，以便在公司證券登記時披露重要信息。 SEC 表格 S-6 有助於 SEC 實現該法案的目標——要求投資者接收有關所發行證券的重要信息，並禁止在出售所發行證券時出現欺詐行爲。通過這種方式，S-6 類似於共同基金公司要求的招股說明書。
這份五頁的表格可在 SEC 網站上獲得。 僅在一個月內，就可以向 SEC 提交 50 到 100 多份 S-6 表格。例如，在 2020 年 12 月，提交了 130 份 SEC 表格 S-6。其中包括 Fitzgerald Marketing & Communications、Invesco Unit Trusts、Guggenheim Defined Portfolios 和其他單位投資信託的多個條目。
SEC 表格 S-6 歸檔示例
例如，2020 年 10 月 7 日，First Trust Portfolios LP 提交了一份 SEC 表格 S-6 以註冊 FT 8993，其中包括一個“稱爲 FTP 創新技術投資組合系列的單一投資組合”，旨在尋求高於平均水平的資本增值。在表格中，First Trust 詳細概述了證券的要素，包括以下要素：
- 費用表
- 淨資產表
- 投資時間表
- 關於整個系列的信息
- 文件夾
- 風險因素
- 公開發售
- 單位分佈
- 費用和收費
- 稅務狀況
- 單位持有人的權利
- 收入和資本分配
- 有關發起人、受託人和評估人的信息