什麼是稅收損失收穫？
稅收損失收穫是及時以虧損方式出售證券，以抵消因出售其他證券獲利而應繳納的資本利得稅金額。
這種策略最常用於限制短期資本收益的應繳稅額，通常以高於長期資本收益的稅率徵稅。但是，該方法也可以抵消長期資本收益。
這種策略可以幫助保持投資者投資組合的價值，同時降低資本利得稅的成本。
聯邦納稅人在一個納稅年度可以扣除的資本收益損失金額有 3,000 美元的限制。但是，美國國稅局 (IRS) 規則允許將額外損失結轉到下一個納稅年度。
要點
- 稅收損失收穫是投資者可以用來減少因出售有利可圖的投資而產生的資本利得稅總額的策略。
- 該策略涉及以淨虧損出售資產或證券。
- 然後，投資者可以使用收益購買類似的資產或證券，保持投資組合的整體平衡。
- 投資者必須注意不要違反美國國稅局的規定，禁止在 30 天內購買“基本相同”的投資。
瞭解稅收損失收穫
稅收損失收穫也稱爲稅收損失銷售。它可以在一年中的任何時候進行，但大多數投資者要等到年底才能評估其投資組合的年度表現及其對稅收的影響。
使用稅收損失收割，可以出售顯示價值損失的投資，以要求抵免其他投資中實現的利潤。
對於許多投資者來說，減稅是減少他們整體稅收的關鍵工具。儘管稅收損失收割不能使投資者恢復到以前的位置，但它可以減輕損失的嚴重性。例如，可以出售證券 A 的價值損失以抵消證券 B 的價格上漲，從而消除證券 B 的資本利得稅責任。使用稅收損失收穫策略，投資者可以實現顯着的稅收節省.
維護您的投資組合
在投資組合中傾倒失敗者顯然具有優勢。但是，它不可避免地會破壞投資組合的平衡。
在稅收損失收穫之後，精心構建投資組合的投資者用類似的資產替換他們剛剛出售的資產，以維持投資組合的資產組合和預期的風險和回報水平。
但是，請注意不要購買您剛剛虧本出售的相同資產。美國國稅局的規則要求投資者在購買與虧本出售的資產“基本相同”的資產之前至少等待 30 天。如果這樣做，您將失去註銷損失的能力。這是可怕的“洗售規則”。
短期損失只能用於抵消短期資本利得稅。長期虧損只能用來抵消長期資本利得稅。
洗售規則
對於普通投資者來說，洗售規則很簡單，他們只需要避免購買他或她出於稅收目的而虧本出售的同一只股票。
然而，該規則旨在解決涉及稅收損失收穫的更深奧的策略。
虛售是一種交易，涉及出售一種證券，並在 30 天內（在出售之前或之後）通過衍生工具合約（例如看漲期權）直接或間接購買“基本相同”的股票或證券。如果交易被視爲洗售，則不能用於抵消資本收益。此外，如果虛售規則被濫用，監管機構可以處以罰款或限制個人交易。
洗售規則和 ETF
避免洗售規則的一種方法是在稅收損失收割策略中使用 ETF 。因爲現在有幾隻 ETF 跟蹤相同或相似的指數，它們可以用來相互替換，同時避免違反洗售規則。
因此，如果您虧本賣出一隻 S&P 500 指數 ETF，您可以購買另一隻 S&P 500 指數 ETF 以收割資本損失。
許多機器人顧問以自動化的方式提供免費的稅收損失收穫，不會違反洗售規則。
稅收損失收集的例子
假設投資者賺取的收入使他或她屬於最高的資本利得稅類別。對於 2021 和 2022 納稅年度，如果是單身，這意味着超過 445,851 美元，如果是已婚聯合申報，則意味着超過 501,851 美元。
投資者出售投資並實現長期資本收益，稅率爲 20%。
以下是投資者當年的投資組合損益和交易活動：
文件夾：
- 共同基金 A：250,000 美元未實現收益，持有 450 天
- 共同基金 B：130,000 美元未實現虧損，持有 635 天
- 共同基金 C：100,000 美元未實現損失，持有 125 天
交易活動：
- 共同基金 E：已售出，獲利 200,000 美元。基金持有380天
- 共同基金 F：已售出，獲利 150,000 美元。基金持有150天
這些銷售所欠的稅款爲：
- 不收割稅 = ($200,000 x 20%) + ($150,000 x 37%) = $40,000 + $55,500 = $95,500
如果投資者通過出售共同基金B 和 C 獲得損失，則出售將有助於抵消收益，所欠稅款將是：
- 收穫稅 = (($200,000 - $130,000) x 20%) + (($150,000 - $100,000) x 37%) = $14,000 + $18,500 = $32,500
稅收損失收集如何運作？
稅收損失收割利用了資本損失可以用來抵消資本收益的事實。投資者可以將無利可圖的投資的資本損失“存入銀行”，以便爲當年出售的有利可圖的投資支付較少的資本利得稅。
該策略包括使用出售無利可圖投資的收益來購買一些相似（但不是“基本相同”）的投資，以保持投資組合的整體平衡。
如果損失用於抵消資本利得稅，IRS 規則禁止投資者在 30 天內購買相同的投資。
什麼是基本相同的證券以及它如何影響稅收損失的收集？
爲了利用稅收損失收割，投資者不能違反美國國稅局的洗售規則。
也就是說，投資者不能在出售之前或之後的 30 天內虧本出售資產併購買“基本相同”的資產。這樣做將使稅收損失覈銷無效。
“實質上相同的證券”被定義爲由同一家公司發行的證券（例如其 A 類股相對於其 B 類股或該公司發行的可轉換債券），或就同一證券發行的衍生合約。
我一年可以使用多少稅收損失收穫？
美國國稅侷限制了可用於抵消一年內資本收益的最大資本損失金額。個人納稅人可以在給定的一年中將短期損失與短期收益相抵銷高達 3,000 美元。同樣的 3,000 美元上限適用於長期資本損失。
但是，長期損失可以結轉到未來幾年。例如，9,000 美元的損失可以分攤到三個納稅年度。