交易
利用未平仓合约寻找牛市/熊市信号
- 交易者经常使用未平仓合约作为指标来确认期货和期权市场的趋势和趋势逆转。未平仓合约代表证券的未平仓合约总数。在这里，我们将看看成交量和未平仓合约之间的关系在确认趋势及其即将发生的变化方面的重要性。概要许多技术人员认为，成交量先于价格。根据这一理论，交易量和未平仓合约的增加表明走势将继续上涨或下跌。
如何理解股票报价
- 多年来，股票一直具有无与伦比的吸引力，是评估投资机会时不可比拟的。它们实际上是一张拥有并参与企业故事的门票。几乎任何愿意冒险投资的人都可以获得股票。每个工作日，主要金融交易所都会处理数百万个订单。实际上，市场就像是购买公开交易证券股票的拍卖行。只有当买卖双方就价格达成一致时，订单才会执行。
行情纸带
- 什么是行情纸带？行情纸带是指以线性方式显示价格报价的纸质或电子表示形式，为投资者提供市场信息。股票行情纸带最初是 19 世纪股票行情机的一部分，它打印股票代码和数字数据，通过电报线传输信息，传达有关交易和价格的信息。
深入了解最大的中型股 ETF
- 净资产是指投资于交易所交易基金 (ETF)的资本金额，是投资者在比较基金时用来衡量相对受欢迎程度的一个很好的指标。那些投资金额只有几百万美元的 ETF 相对不受追捧，而且流动性较差。另一方面，投资金额数百万美元的 ETF 往往由机构投资者持有，稳定性更高。
子索引定义
- 什么是子索引？子指数是指大指数中追踪一组证券表现的较小成分。子指数中的证券通常是具有共同变量的股票，这些变量使它们有别于大指数中的其他证券。子指数成分股的特征往往比构成较大指数的较大指数的特征（如市值、投资风格或某些行业）更狭窄、更具体。子指数也可以由衡量房价、通货膨胀和消费者情绪等指标的更广泛的经济指数构成。
时变波动率定义
- 什么是时变波动率？时变波动率是指波动率在不同时间段内的波动。投资者可以选择研究或考虑标的证券在不同时间段内的波动率。例如，某些资产的波动率在夏季交易员休假时可能会较低。使用时变波动率指标可能会影响投资预期。要点时变波动率描述了资产价格波动率在不同时间段内如何变化。
标准普尔 500 纯价值指数定义
- 标准普尔 500 纯价值指数是什么？标准普尔 500 纯价值指数是指标准普尔(S&P) 开发的分数加权指数。该指数采用所谓的“风格吸引力加权方案”，仅由标准普尔 500 指数中表现出强大价值特征的股票组成。该指数于 2005 年推出，由 120 只成分股组成，其中大多数是金融服务公司。
固定收益套利定义
- 什么是固定收益套利？固定收益套利是一种试图从各种债券或其他利率证券的定价差异中获利的投资策略。重点摘要固定收益套利试图从债券和其他利率证券可能出现的暂时价格差异中获利。固定收益套利策略包括对看似定价过高的证券做空，对定价过低的证券做多。
等权重定义
- 什么是等重？等权重是一种比例衡量方法，即给予投资组合、指数或指数基金中每只股票同等重要性。因此，在评估整个集团的表现时，最小公司的股票与最大公司的股票具有同等的统计意义或权重。等权重指数也称为非加权指数。概要同等权重是一种比例衡量标准，无论公司规模如何，它都赋予投资组合或指数基金中每只股票同等的重要性。
期货和期权如何征税？
- 虽然期货和期权交易提供了令人兴奋的赚取丰厚利润的可能性，但潜在的期货或期权交易者必须至少熟悉这些衍生品的税收规则的基本知识。本文将简要介绍复杂的期权税法和不太复杂的期货准则。然而，这两种工具的税收处理都非常复杂，建议读者在开始交易之前咨询税务专业人士。
隐含波动率：低买高卖
- 期权，无论是用于确保投资组合、产生收入还是利用股票价格变动，都比其他金融工具更具优势。有几个变量会影响期权的价格或溢价。隐含波动率是期权定价方程式的重要组成部分，通过正确把握隐含波动率的变化，期权交易的成功率可以大大提高。为了更好地理解隐含波动率以及它如何影响期权价格，我们首先来了解一下期权定价的基础知识。
廉价价外期权的风险
- 价外 (OTM) 期权的价格比价内 (ITM) 或实值期权便宜，因为价外期权要求标的资产进一步变动，才能使期权价值（称为溢价）大幅增加。价外期权的执行价格与标的股票价格相比不利。换句话说，价外期权在购买时不包含任何利润。重点摘要价外期权（OTM）比其他期权便宜，因为它们需要股票大幅波动才能盈利。
时间衰减定义
- 什么是时间衰减？时间衰减是衡量期权合约价值随时间推移而下降的速率。期权到期时间越近，时间衰减越快，因为从交易中获利的时间越少。重点时间衰减是指期权临近到期时其价格价值的变化率。根据期权是否为价内期权（ITM），时间衰减在到期前的最后一个月会加速。距离到期时间越长，时间衰减越慢，而距离到期时间越近，时间衰减越多。
信用利差与借记利差：有何区别？
- 信用利差与借记利差：概述信用利差和借记利差是投资期权时可以使用的不同利差策略。两者都是垂直利差或头寸，完全由看涨期权或看跌期权组成，多头和空头期权的执行价格不同。它们都要求买入和卖出具有相同到期日但不同执行价格的期权（具有相同的证券）。虽然这两种利差的结构看似相似，但本质上却不同。
什么是斐波那契回撤和斐波那契比率？
- 斐波那契回撤在技术交易者中很受欢迎。它们基于 13 世纪数学家 Leonardo Pisano（绰号斐波那契）确定的关键数字。斐波那契的数字序列并不像系列中数字之间的数学关系（以比率表示）那么重要。
趋势交易：4 个最常见的指标
- 趋势交易者试图从趋势中分离并获取利润。趋势交易的方法试图通过分析资产在特定方向上的动量来获取收益；有多种方法可以做到这一点。当然，没有一个技术指标能让你成为市场致富的敲门砖；除了分析之外，交易者还需要精通风险管理和交易心理学。但某些策略经受住了时间的考验，仍然是那些对分析某些市场指标感兴趣的趋势交易者的热门工具。
宪章派定义
- 什么是宪章派？图表分析师是使用证券历史价格或水平的图表或图形来预测其未来趋势的交易员。重点摘要图表分析师是通过检查价格图表和图形，在交易和研究中运用技术分析的交易员。图表分析师根据历史表现寻找价格模式和趋势，以识别基于市场情绪和心理的信号。
股票和趋势的技术分析
- 什么是技术分析？技术分析是对历史市场数据（包括价格和交易量）的研究。技术分析师利用市场心理学、行为经济学和定量分析的见解，旨在利用过去的表现来预测未来的市场行为。两种最常见的技术分析形式是图表模式和技术（统计）指标。要点技术分析试图预测未来的价格走势，为交易者提供获利所需的信息。
推力线定义
- 什么是推力线？股票交易员总是在寻找那些可以解读为股票下一步走势的指标的形态。推力线就是其中一种形态。推力线实际上是双烛台形态的一个方面。烛台形态是一个两端有灯芯状突起的矩形，显示股票在单个交易日内从最低价到最高价的走势。双烛台形态显示两个周期。
如何交易期货
- 投资者可以交易期货来投机或对冲证券、商品或金融工具的价格走向。为此，交易者购买期货合约，这是一份在未来特定时间以预定价格买卖资产的合法协议。期货出现于 19 世纪中叶，允许谷物种植者出售小麦以进行远期交割。期货交易为投资者提供了一种快速且经济有效的进入全球金融和商品市场的方式。