債券投資者的稅務規則是什麼？
每年，債券持有人都會按慣例填寫 IRS 稅表1099-INT ，以報告其年度應稅利息收入。 乍一看，這份文件提供了直接的指南，用於對規定的利率產生的收入進行納稅申報，但通常有固定收益投資者必須注意的複雜因素。本文探討了政府債券、公司債券和市政債券的債券稅收規則的細節。
重點
- 債券和票據等固定收益投資所賺取的利息通常需要繳納所得稅。
- 政府債券、公司債券和市政債券有不同的稅收規則。
- 雖然 IRS 稅表 1099-INT 爲債券持有人提供了對規定利率產生的收入申報稅收的簡單指南，但固定收益投資者通常必須注意一些複雜的因素。
政府債券
國庫券、票據和債券的利息在聯邦一級徵稅，但不在州和地方一級徵稅。 某些美國政府機構證券也在聯邦一級徵稅，但免徵州和地方稅。這包括來自聯邦住房貸款銀行、金融公司和田納西河谷管理局等機構的債券。
零息債券的徵稅
儘管他們沒有規定的票面利率，但零息票投資者必須每年報告按比例分配的利息，作爲收入，即使尚未支付利息。零息債券由政府以折價方式發行，並以票面價值到期，利差金額在到期年數之間平均分配。因此，它們作爲利息被徵稅，就像任何其他原始發行貼現債券一樣。
儲蓄債券
儲蓄債券由政府向公衆發行，被視爲安全的投資工具，具有許多好處。 E系列和EE系列儲蓄債券也是州和地方免稅的，但它們的利息收入可能會推遲到到期日。H系列和HH系列債券每半年支付一次應稅利息，直到到期，而I系列債券也支付應稅利息，這如果收益用於支付高等教育費用，E系列和I系列債券的利息也可能不計入收入。
市政債券
市政債券通常受到希望減少應稅投資收入的高收入投資者的青睞。只要投資者與發行人居住在同一個州或市，這些債券的利息在聯邦、州和地方各級都是免稅的。然而，那些在二級市場購買市政債券，然後再出售的人，可能會按普通的長期或短期資本利得率徵稅，以獲取任何收益。由於其免稅地位，市政債券的利率低於其他債券。
公司債券
被認爲是最簡單的債券類型，從稅收的角度來看，公司債券在各個層面都完全徵稅。由於這些債券通常包含最高級別的違約風險，因此它們支付的利率也是任何主要債券類別中最高的。因此，擁有 100 只面值 1,000 美元的公司債券，每隻每年支付 7% 的投資者，預計每年將獲得 7,000 美元的應稅利息。
資本收益
無論出售的債券類型如何，在二級市場交易的任何債務發行都會產生資本收益或損失，具體取決於債券的買賣價格。這包括政府和市政問題，以及公司債務。就資本收益而言，債券交易的損益與其他證券（如股票或共同基金）的報告方式相同。
債券溢價攤銷
如前所述，當債券以折扣價發行時，納稅人每年按比例將折扣的一部分報告爲收入，直到到期爲止。 , 在購買者的納稅申報表上，每年可以按比例扣除超過面值的部分。
例如，如果投資者以 118,000 美元的價格購買 100 只債券並持有 18 年直至到期，他們可能每年扣除 1,000 美元直至到期。該投資者還可以選擇每年不扣除任何費用，並在到期贖回債券或以虧損方式出售債券時簡單地宣佈資本損失。
然而，投資者沒有必要在他們購買債券的當年攤銷溢價，因爲他們可以在任何納稅年度開始這樣做。但重要的是要記住，選擇攤銷一隻債券的溢價的投資者也必須攤銷所有其他類似債券的溢價，無論是當年還是未來幾年。此外，攤銷債券溢價的投資者必須將其頭寸的成本基礎減少等量。